វិភាគសមាមាត្រនៃប្រាក់ចំណេញ

កំណត់ប្រាក់ចំណេញគឺសំខាន់ចំពោះវិនិយោគិនក្រុមហ៊ុន

ក្រុមហ៊ុនគ្រប់រូបមានការព្រួយបារម្ភបំផុតពីប្រាក់ចំណេញរបស់ខ្លួន។ ឧបករណ៍ដែលត្រូវបានប្រើជាញឹកញាប់បំផុតនៃការវិភាគសមាមាត្រហិរញ្ញវត្ថុគឺ សមាមាត្រនៃប្រាក់ចំណេញ ដែលត្រូវបានប្រើដើម្បីកំណត់បន្ទាត់សំខាន់ៗរបស់ក្រុមហ៊ុននិងត្រឡប់ទៅវិនិយោគិនវិញ។ វិធានការរកប្រាក់ចំណេញមានសារៈសំខាន់ចំពោះអ្នកគ្រប់គ្រងក្រុមហ៊ុននិងម្ចាស់កម្មសិទ្ធិ។ ប្រសិនបើអាជីវកម្មខ្នាតតូចមានវិនិយោគិននៅខាងក្រៅដែលបានដាក់ប្រាក់ផ្ទាល់ខ្លួនរបស់ពួកគេចូលទៅក្នុងក្រុមហ៊ុនម្ចាស់ដើមពិតជាត្រូវបង្ហាញប្រាក់ចំណេញដល់វិនិយោគិនទាំងនោះ។

សមាមាត្រនៃ ប្រាក់ចំណេញ បង្ហាញពីប្រសិទ្ធភាពនិងលទ្ធផលការងាររបស់ក្រុមហ៊ុន។ សមាមាត្រនៃប្រាក់ចំណេញត្រូវបានគេបែងចែកជាពីរប្រភេទ: រឹមនិងប្រាក់ចំណេញ។ សមាមាត្រដែលបង្ហាញពីប្រាក់ចំណេញតំណាងឱ្យសមត្ថភាពរបស់ក្រុមហ៊ុនក្នុងការបកប្រែប្រាក់ឈ្នួលលក់ទៅជាប្រាក់ចំណេញនៅដំណាក់កាលផ្សេងៗនៃការវាស់វែង។ សមាមាត្រដែលបង្ហាញពីការត្រឡប់មកវិញតំណាងឱ្យសមត្ថភាពរបស់ក្រុមហ៊ុនក្នុងការវាស់វែងប្រសិទ្ធភាពជារួមរបស់ក្រុមហ៊ុនក្នុងការបង្កើតត្រឡប់មកវិញសម្រាប់ភាគទុនិករបស់ខ្លួន។

រឹមរ៉ាត់តូ

• ប្រាក់ចំណេញដុលសរុប: រឹម ប្រាក់ចំណេញសរុប មើលទៅលើតម្លៃនៃទំនិញដែលបានលក់ជាភាគរយនៃការលក់។ សមាមាត្រនេះមើលទៅថាតើក្រុមហ៊ុនគ្រប់គ្រងតម្លៃនៃការធ្វើ បញ្ជីសារពើភ័ណ្ឌ របស់ខ្លួននិងការផលិតផលិតផលរបស់ខ្លួនហើយបន្ទាប់មកចំណាយទៅលើអតិថិជនរបស់ខ្លួន។ ទំហំ ប្រាក់ចំណេញដុល ធំជាងនេះល្អប្រសើរសម្រាប់ក្រុមហ៊ុន។ ការគណនាគឺ: ប្រាក់ចំណេញសរុប / ការលក់សុទ្ធ ____% ។ លក្ខខណ្ឌទាំងពីរនៃសមីការនេះគឺចេញមកពី របាយការណ៍លទ្ធផល របស់ក្រុមហ៊ុន។

• ប្រាក់ចំណេញពីប្រតិបត្តិការប្រាក់ចំណេញត្រូវបានគេស្គាល់ផងដែរថាជា EBIT និងត្រូវបានរកឃើញនៅក្នុងរបាយការណ៍លទ្ធផលរបស់ក្រុមហ៊ុន។ EBIT គឺជាចំណូលមុនពេលការប្រាក់និងពន្ធ។ ប្រាក់ចំណេញប្រតិបត្តិការមើលទៅ EBIT ជាភាគរយនៃការលក់។ អនុបាតប្រាក់ចំណេញប្រតិបត្តិការគឺជារង្វាស់នៃប្រសិទ្ធភាពប្រតិបត្តិការរួមបញ្ចូលការចំណាយទាំងអស់នៃសកម្មភាពធុរកិច្ចធម្មតាប្រចាំថ្ងៃ។ ការគណនាគឺ: EBIT / ការលក់សុទ្ធ = _____% ។ លក្ខខណ្ឌទាំងពីរនៃសមីការនេះគឺចេញមកពី របាយការណ៍លទ្ធផល របស់ក្រុមហ៊ុន។

• រឹមប្រាក់ចំណេញសុទ្ធ: នៅពេលធ្វើការវិភាគសមាមាត្រប្រាក់ចំណេញសាមញ្ញប្រាក់ចំណេញសុទ្ធគឺភាគរឹមច្រើនបំផុតដែលបានប្រើ។ ប្រាក់ចំណេញសុទ្ធបានបង្ហាញថាប្រាក់ដុល្លារនៃការលក់នីមួយៗបង្ហាញពី ចំណូលសុទ្ធ បន្ទាប់ពីការចំណាយទាំងអស់ត្រូវបានបង់។ ឧទាហរណ៍ប្រសិនបើប្រាក់ចំណេញសុទ្ធ 5 ភាគរយមានន័យថា 5 សេនក្នុងមួយដុល្លារគឺជាប្រាក់ចំណេញ។ ប្រាក់ចំណេញសុទ្ធបានវាស់វែងផលចំណេញបន្ទាប់ពីពិចារណាលើការចំណាយទាំងអស់រួមទាំងពន្ធការប្រាក់និងការរំលោះ។ ការគណនាគឺ: ចំណូលសុទ្ធ / ការលក់សុទ្ធ _____% ។ លក្ខខណ្ឌទាំងពីរនៃសមីការនេះគឺចេញពីរបាយការណ៍លទ្ធផល។

• រឹមរៀលសាច់ប្រាក់ : អនុបាតលំហូរសាច់ប្រាក់សាច់ប្រាក់គឺជាសមាមាត្រដ៏សំខាន់មួយដែលបង្ហាញពីទំនាក់ទំនងរវាងសាច់ប្រាក់ដែលបានមកពីប្រតិបត្តិការនិងការលក់។ ក្រុមហ៊ុនត្រូវការសាច់ប្រាក់ដើម្បីទូទាត់ ភាគលាភ អ្នកផ្គត់ផ្គង់ បំណុលសេវាកម្ម និងវិនិយោគលើទ្រព្យសម្បត្តិដើមទុនថ្មីដូច្នេះ សាច់ប្រាក់ គឺមានសារៈសំខាន់ដូចជាប្រាក់ចំណេញសម្រាប់ក្រុមហ៊ុនអាជីវកម្ម។ សមាមាត្ររឹមប្រាក់លំហូរសាច់ប្រាក់វាស់សមត្ថភាពរបស់ក្រុមហ៊ុនដើម្បីបកប្រែការលក់ទៅជាសាច់ប្រាក់។ ការគណនាគឺ: លំហូរសាច់ប្រាក់ ពី លំហូរសាច់ប្រាក់ ប្រតិបត្តិការ / ការលក់សុទ្ធ = _____% ។ បំណែកនៃសមីការនេះចេញមកពី របាយការណ៍លំហូរសាច់ប្រាក់ របស់ក្រុមហ៊ុន។ ភាគបែបែួលមកពីរបាយការណ៍លទ្ធផល។ ភាគរយកាន់តែធំកាន់តែប្រសើរ។

ត្រឡប់សមាមាត្រ

• ត្រឡប់ទៅលើទ្រព្យសកម្ម (ត្រលប់ទៅលើការវិនិយោគ): ការត្រឡប់ទៅលើទ្រព្យសកម្មគឺជាសមាមាត្រប្រាក់ចំណេញដ៏សំខាន់ព្រោះវាវាស់ប្រសិទ្ធិភាពដែលក្រុមហ៊ុនកំពុងគ្រប់គ្រងការវិនិយោគរបស់ខ្លួននៅក្នុងទ្រព្យសម្បត្តិនិងប្រើប្រាស់ពួកគេដើម្បីបង្កើតប្រាក់ចំណេញ។ វាវាស់ចំនួនប្រាក់ចំណេញដែលរកបានទាក់ទងនឹងកម្រិតនៃការវិនិយោគរបស់ក្រុមហ៊ុននៅក្នុងទ្រព្យសម្បត្តិសរុប។ ការត្រឡប់ទៅលើសមាមាត្រទ្រព្យសម្បត្តិគឺទាក់ទងទៅនឹងប្រភេទ ការគ្រប់គ្រង សមតុល្យហិរញ្ញវត្ថុ ។ ការគណនាត្រឡប់ទៅលើសមាមាត្រទ្រព្យសម្បត្តិគឺ: ប្រាក់ចំណូលសុទ្ធ / ទ្រព្យសម្បត្តិសរុប = _____% ។ ប្រាក់ចំណូលសុទ្ធត្រូវបានគេយកចេញពីរបាយការណ៍លទ្ធផលហើយ ទ្រព្យសកម្មសរុប ត្រូវបានគេយកចេញពី តារាងតុល្យការ ។ ភាគរយខ្ពស់កាន់តែប្រសើរព្រោះវាមានន័យថាក្រុមហ៊ុនកំពុងធ្វើការងារល្អដោយប្រើទ្រព្យសម្បត្តិរបស់ខ្លួនដើម្បីបង្កើតការលក់។

• Return on Equity: សមាមាត្រត្រឡប់ទៅ សមធម៌ គឺប្រហែលជាសំខាន់បំផុតនៃសមាមាត្រហិរញ្ញវត្ថុទាំងអស់ចំពោះវិនិយោគិននៅក្នុងក្រុមហ៊ុន។ វាវាស់ស្ទង់ការត្រឡប់មកវិញនូវប្រាក់ដែលវិនិយោគិនបានដាក់ចូលទៅក្នុងក្រុមហ៊ុន។ វាគឺជាសមាមាត្រដែលវិនិយោគិនមានសក្តានុពលសម្លឹងមើលនៅពេលសម្រេចចិត្តថាតើត្រូវវិនិយោគឬមិនវិនិយោគនៅក្នុងក្រុមហ៊ុន។ ការគណនាគឺ: សមធម៌សុទ្ធ / ភាគហ៊ុន = _____% ។ ប្រាក់ចំណេញសុទ្ធបានមកពីរបាយការណ៍លទ្ធផលហើយភាគហ៊ុនរបស់ម្ចាស់ភាគហ៊ុនបានមកពីតារាងតុល្យការ។ ជាទូទៅភាគរយកាន់តែខ្ពស់ប្រសើរជាងមុនដោយមានករណីលើកលែងខ្លះព្រោះវាបង្ហាញថាក្រុមហ៊ុនកំពុងធ្វើការងារល្អដោយប្រើលុយវិនិយោគិន។

• សាច់ប្រាក់ត្រឡប់លើទ្រព្យសកម្ម: ការត្រឡប់មកវិញសាច់ប្រាក់លើសមាមាត្រទ្រព្យសម្បត្តិត្រូវបានប្រើជាទូទៅក្នុងការវិភាគសមាមាត្រចំណេញខ្ពស់។ វាត្រូវបានគេប្រើជាការប្រៀបធៀបមួយដើម្បីវិលត្រឡប់មកវិញលើទ្រព្យសកម្មព្រោះវាជាការប្រៀបធៀបសាច់ប្រាក់ទៅសមាមាត្រនេះនៅពេលការត្រឡប់មកវិញលើទ្រព្យសកម្មត្រូវបានបញ្ជាក់ តាមមូលដ្ឋានបង្គរ ។ សាច់ប្រាក់ត្រូវបានទាមទារសម្រាប់ ការវិនិយោគ នាពេលអនាគត។ ការគណនាគឺ: លំហូរសាច់ប្រាក់ពីសកម្មភាពប្រតិបត្តិការ / ទ្រព្យសកម្មសរុប = _____% ។ បំណាច់ត្រូវបានយកចេញពី លំហាត់សាច់ប្រាក់ និងភាគបែងពីតារាងតុល្យការ។ ភាគរយកាន់តែខ្ពស់កាន់តែប្រសើរ។

ទិន្នន័យប្រៀបធៀប

ការវិភាគសមាមាត្រ ហិរញ្ញវត្ថុគឺគ្រាន់តែជាវិធីសាស្រ្តល្អនៃការវិភាគហិរញ្ញវត្ថុប្រសិនបើមាន ទិន្នន័យប្រៀបធៀប ។ សមាមាត្រគួរត្រូវបានប្រៀបធៀបទៅនឹងទិន្នន័យប្រវត្តិសាស្ត្រសម្រាប់ទិន្នន័យរបស់ក្រុមហ៊ុននិងឧស្សាហកម្ម។

ចងវាទាំងអស់រួមគ្នា: គំរូ DuPont

មានសមាមាត្រហិរញ្ញវត្ថុច្រើនណាស់គឺសមតុល្យ សាច់ប្រាក់សមតុល្យ បំណុលឬអនុបាតហិរញ្ញវត្ថុសមាមាត្រគ្រប់គ្រងទ្រព្យសកម្មឬទ្រព្យសម្បត្តិនិងសមាមាត្រ ប្រាក់ចំណេញ ដែលវាពិបាកក្នុងការមើលរូបភាពធំ។ អ្នកអាចទទួលបានព័ត៌មានលម្អិត។ វិធីសាស្រ្តមួយដែលម្ចាស់អាជីវកម្មអាចប្រើដើម្បីសង្ខេបសមាមាត្រទាំងអស់គឺប្រើ គំរូ Dupont ។

គំរូ Dupont អាចបង្ហាញម្ចាស់អាជីវកម្មដែលជាផ្នែកនៃ សមតុល្យនៃទ្រព្យសកម្មឬត្រឡប់ទៅលើការវិនិយោគវិញ ក៏ដូចជាសមាមាត្រត្រឡប់ទៅសមធម៌ដែរ។ ឧទាហរណ៍ ROA បានមកពីផលចំណេញឬ ទ្រព្យសកម្ម សុទ្ធ? សមធម៌គឺមកពីចំណេញសុទ្ធ, ផលទុនទ្រព្យសកម្មឬមុខជំនួញបំណុល។ គំរូម៉ូឌែន DuPont មានប្រយោជន៍ណាស់ចំពោះម្ចាស់អាជីវកម្មក្នុងការកំណត់ ការកែតម្រូវហិរញ្ញវត្ថុ ។